解读新的碳捕获投资税收抵免

技术旨在阻止气候变化，如通过捕获二氧化碳的排放量，长期以来一直在投资者不禁皱起了眉头不是经济上可行，但时代不同了。十大石油和天然气公司已通过A $ 1十亿投资工具形成气候技术的石油和天然气气候倡议的投资。同样，一组世界上最富有的亿万富翁已形成了以私募股权基金，风险投资公司突破，投资数十亿美元在这一领域。此外，2018年扩大了美国两党预算法，提高了下一氧化碳夺回美国国内税收法第45Q的税收抵免。这可能对这些“负排放”技术的不断发展和他们的商业回报产生重要影响。

2月9日颁布的《2018年两党预算法案》包括一个新的《国内收入法》第45Q条的扩展版本。新的45Q继续为2月9日之前投入使用的碳捕集设备(“旧设备”)提供信用。纳税人使用旧设备捕获合格的碳氧化物，并将其处理在安全的地质储藏中，每吨可获得20美元的信贷(各种商业用途减少到10美元，并根据通货膨胀率进行调整)。

新的45Q对捕获的合格的碳氧化物每吨提供20美元的信用额度(在各种商业用途中减少到10美元，并根据通货膨胀进行调整)。

对于2月9日或之后在合格设施中使用的碳设备(“新设备”)，新的45Q条款增加了纳税人捕获并处置在安全地质存储中的每公吨合格碳氧化物的信用额度。该抵免有效期为12年，自新设备最初投入使用之日起计算。例如，在2022纳税年度，碳捕获设备可以捕获并直接将100万公吨的二氧化碳储存在安全的地质存储中，该设备的所有者仅在那一年就可以申请3785万美元的税收抵免。

另一项重大改进是，新设备的信贷在达到旧信贷适用的7 500万公吨限额后仍未到期。因此，考虑投资碳捕获设备的纳税人，以及他们的投资者和贷款人，可以更好地预测纳税人将获得的信贷。

如果旧碳捕获设备设施操作并添加新设备或之后的2月9日,捕获的二氧化碳水平的旧设备的容量将会收到信贷可用的旧设备,和实际捕获这样的能力将计入信贷的新设备。

合格的碳氧化物的定义在新设备上也比在旧设备上稍微宽泛一些。以前，只有二氧化碳才有资格获得信贷，但与新设备有关的信贷也适用于其他碳氧化物，如一氧化碳。

无法使用信贷的设施所有者可以通过允许税务股权投资者进入拥有碳捕获设备的合伙企业，从而将信贷变现。任何此类交易都必须谨慎安排，以便合伙企业或税务股权投资者被视为新设备的所有者，以达到征收联邦所得税的目的。索赔方还需要确保碳氧化物的捕获和处理，或将其作为三次注入剂使用。对于新增信贷的规则也允许新设备的所有者信贷转移到实体中的碳氧化物或使用它的许可使用的处置。

对于新增信贷的规则也允许新设备的所有者信贷转移到实体中的碳氧化物或使用它的许可使用的处置。

法律本身和涉及其他税收抵免的先例，将给私营部门一些空间，以建立创新的模式，以优化其税收结构。第45条q的大部分内容是自我影响的，不依赖于财政部的指导。然而，考虑安装新设备的企业将需要在一些问题上得到指导，例如将信贷从涉及捕获碳氧化物的实体转移到涉及处理或使用碳氧化物的实体的程序。

与旧的第45Q条一样，新的第45Q条也要求财政部长颁布条例，规定对不再作为第三级注入剂捕获、处置或使用的碳氧化物的信贷予以收回。政府不太可能很快就第45条q项下的事宜提供指引。

虽然这项税收抵免将减少一些捕捉或处理碳氧化物的公司的税收负担，但它最大的好处可能是它在鼓励有助于减缓气候变化的技术发展方面发挥的作用。